리밸런싱은 투자자가 원하는 자산 배분을 유지하기 위해 포트폴리오 내에서 펀드의 비율을 조정하는 매우 중요한 과정입니다. 주식과 채권의 가치가 시간이 지남에 따라 변동하기 때문에, 이로 인해 자산 비율이 원래 설정된 목표에서 벗어날 수 있습니다. 리밸런싱은 이러한 변화를 바로잡아 전반적인 투자 기대 수익률과 위험 수준에 큰 영향을 미칩니다.

과거에는 리밸런싱 시 자금의 이동으로 인해 과세 대상 금액이 발생하는 경우가 많았습니다. 그러나 보글헤드 3펀드 포트폴리오에 포함된 각 펀드는 자체적으로 매일 자산을 조정하여 그 펀드가 추종하는 지수의 벤치마크에 맞춰 포트폴리오 구성 비율을 자동으로 유지합니다. 이러한 내부 조정은 투자자가 리밸런싱을 할 때 발생하는 자본 이득에 대한 과세 부담을 줄여줍니다.

개별 투자자가 자신의 총 포트폴리오 내에서 자산 배분을 유지하기 위해 리밸런싱을 해야 할 책임은 여전히 존재하지만, 보글헤드 3펀드 포트폴리오는 이러한 과정을 훨씬 쉽게 만들어 줍니다. 결과적으로 자본 이득 과세가 발생하는 빈도와 규모가 줄어들어 세금 효율성이 높아집니다.
보글헤드 커뮤니티의 투자자들은 3펀드 포트폴리오를 사용하면서 리밸런싱이 훨씬 수월해지고, 세금 부담도 적은 점에 매우 만족하고 있습니다.

이처럼 보글헤드 3펀드 포트폴리오는 리밸런싱에 따르는 수고로움과 세금 부담을 최소화하면서, 투자자가 원하는 자산 배분을 효과적으로 유지할 수 있게 돕습니다. 이 점은 투자에 대한 스트레스를 크게 낮추고, 장기적인 투자 성공에 중요한 역할을 합니다.